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2000 年 6 月 前 入 職 的 公 務 員 有 長 俸 ， 津 貼 學 校 的 老 師 有 個 特 別 的 界 定 供 款 公 積 金 ， 這 兩 批 人 士 不 可 以 說 退 休 無 憂 ， 但 應 比 一 般 人 的 退 休 計 劃 好 。 不 能 享 用 這 兩 項 計 劃 的 ， 更 要 加 把 勁 。

單 靠 長 俸 風 險 大

如 你 是 公 務 員 ， 以 為 政 府 一 定 可 支 付 長 俸 ， 便 是 一 個 假 設 ， 有 一 定 風 險 。 這 很 視 乎 政 府 財 政 狀 況 ， 狀 況 不 佳 ， 連 年 赤 字 ， 不 可 以 說 不 擔 心 。 97 年 前 ， 亦 有 不 少 公 務 員 擔 心 長 俸 不 能 兌 現 而 要 求 提 早 退 休 。 到 發 現 政 府 負 擔 能 力 有 重 大 困 難 時 才 擔 憂 ， 便 太 遲 。 政 府 無 法 支 付 長 俸 是 僱 傭 糾 紛 ， 要 交 法 院 解 決 。 如 自 己 有 計 劃 ， 就 不 用 太 擔 心 退 休 生 活 出 亂 子 ， 等 法 院 有 裁 決 時 ， 恐 怕 人 已 離 開 世 界 。

退 休 後 的 醫 療 開 支 也 應 重 視 ， 政 府 有 為 退 休 公 務 員 提 供 免 費 醫 療 服 務 ， 但 水 準 未 必 如 人 所 願 ， 而 且 公 立 醫 院 負 擔 已 很 重 ， 除 非 你 有 特 別 關 係 ， 醫 院 有 不 少 人 要 照 顧 ， 因 此 大 家 應 慎 重 部 署 退 休 的 醫 療 計 劃 。 私 人 市 場 是 一 個 好 選 擇 ， 但 費 用 不 菲 。

限 定 股 息 有 利 弊

津 貼 學 校 公 積 金 計 劃 的 成 員 ， 可 享 每 年 最 少 5% 股 息 ， 如 投 資 回 報 理 想 ， 股 息 可 多 一 些 。 據 計 劃 的 年 報 顯 示 ， 過 去 10 年 ， 股 息 是 5% 下 限 的 有 6 次 ， 07 年 股 息 是 20.92% 。 由 於 有 最 少 股 息 限 制 ， 就 算 03 至 05 年 ， 有 10% 以 上 回 報 ， 股 息 率 也 是 5% 。 此 有 利 有 弊 ， 遇 上 大 升 市 ， 回 報 便 不 及 別 人 。

由 此 可 見 ， 成 員 以 5% 年 回 報 去 計 算 也 不 為 過 。 一 位 月 入 兩 萬 多 元 的 老 師 ， 工 作 近 40 年 ， 有 一 定 薪 酬 升 幅 ， 但 未 到 管 理 層 ， 60 歲 退 休 時 可 取 回 600 多 萬 元 退 休 金 。 這 是 將 來 值 ， 假 設 通 脹 3% ， 只 是 現 在 的 210 萬 元 。 是 否 夠 退 休 ？ 以 為 政 府 甚 麼 也 可 解 決 ， 是 你 退 休 堅 強 的 後 盾 ， 似 乎 是 風 險 多 於 倚 靠 。

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